Os rendimentos dos EUA sobem em meio ao declínio das apostas pacíficas do Fed: encerramento dos mercados

(Bloomberg) — Os rendimentos dos títulos do Tesouro subiram depois que dados mostraram outro aumento nas expectativas de inflação ao consumidor no próximo ano, com alguns traders realizando lucros com as apostas conciliatórias do Federal Reserve.

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Num pregão estreito antes do feriado de Ação de Graças, os rendimentos dos títulos de dois anos dos EUA ultrapassaram 4,9%. O S&P 500 subiu.As ações da Amazon.com subiram antes das vendas da Black Friday e da Cyber ​​​​Monday. A Microsoft ganhou a notícia de que Sam Altman retornará para liderar a OpenAI. A Nvidia Corp caiu após seus resultados. O dólar subiu. O petróleo escorregou.

Os americanos esperam que a inflação suba a uma taxa anual de 4,5% no próximo ano, acima dos 4,4% esperados no início do mês, de acordo com a leitura final de Novembro da Universidade de Michigan. Os dados de quarta-feira mostraram que eles esperam que os custos aumentem 3,2% nos próximos cinco a 10 anos.

“Para o Fed, orientado por dados, isso não é uma boa notícia porque eles não querem ver as expectativas de inflação do consumidor se tornarem instáveis, porque historicamente tem se tornado cada vez mais difícil reconfigurar a psicologia do consumidor em direção a um ambiente inflacionário mais baixo”, disse Quincy Crosby, chefe global estrategista. . Para empresa financeira LPL.

Noutras notícias económicas, os pedidos de subsídio de desemprego nos EUA caíram na semana passada, após uma série de aumentos, representando um ligeiro alívio no que de outra forma seria um mercado de trabalho em desaceleração gradual. As encomendas de bens duradouros caíram mais do que o esperado em Outubro, à medida que as reservas de aviões comerciais diminuíram e a procura por equipamento empresarial enfraqueceu.

Um tema proeminente no mercado de opções SOFR na quarta-feira foi o desenrolar das coberturas pacifistas – que surgiram num sinal de que os traders estão a obter lucros com as apostas pacifistas do Fed desde setembro.

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As ações ampliaram seus ganhos em novembro. O S&P 500 atingirá um máximo histórico no próximo ano, impulsionado pelo sentimento positivo e pelas avaliações resilientes, de acordo com Lori Calvasina da RBC Capital Markets.

“O sentimento é construtivo neste momento”, escreveu Calvasina numa nota, dizendo que o indicador de apetite dos investidores que se revelou fiável em 2023 está num intervalo normalmente seguido por um ganho de 10% no S&P 500 ao longo de um período de 12 meses. “As avaliações poderão permanecer mais elevadas do que muitos investidores imaginam”, escreveu ela, porque a inflação moderada deverá apoiar os múltiplos preço/lucro.

Noutros países, o petróleo caiu com o adiamento da reunião da OPEP+ marcada para o fim de semana, diminuindo as expectativas dos comerciantes de que a organização interviria para restringir a oferta.

Leia: Os mercados de metais básicos da LME mostram sinais de superávit

As características mais proeminentes da empresa:

• A maior versão do 737 MAX da Boeing recebeu a chamada autorização de inspeção de tipo da Administração Federal de Aviação, que abre caminho para a próxima fase de testes de voo do tão esperado modelo.

• concluiu A aquisição da fabricante de software VMware Inc. Depois de um processo inesperadamente longo que durou 18 meses e culminou com a aprovação do acordo na China.

• A Deere & Co. espera lucros abaixo do esperado no próximo ano, à medida que a desaceleração da procura por equipamento por parte dos agricultores começa a afectar o maior fabricante de tractores do mundo.

• A Autodesk Inc. foi rebaixada. Por Piper Sandler, seguindo a taxa de crescimento morna da empresa e as expectativas de margem decrescente.

• Adivinhar? Empresa de roupas Inc. anunciou A receita líquida superou as estimativas.

• Nordstrom, uma rede de lojas de departamentos, relatou receita total que superou as estimativas.

• A Urban Outfitters Inc., uma varejista de vestuário, relatou vendas comparáveis ​​para seu logotipo homônimo que superaram as estimativas.

• foi rebaixada. Por Morgan Stanley, que observou que a empresa de foguetes não tem voos geradores de receita planejados para meados de 2024 a 2026.

Alguns movimentos importantes nos mercados:

Lojas

• O S&P 500 subiu 0,2% às 14h46, horário de Nova York

• Índice Nasdaq 100 sobe 0,3%

• O Dow Jones Industrial Average subiu 0,4%

• O Índice Mundial MSCI pouco mudou

Moedas

• O índice Bloomberg Dollar Spot subiu 0,3%.

• O euro caiu 0,3%, para US$ 1,0881.

• A libra esterlina caiu 0,4%, para US$ 1,2486.

• O iene japonês caiu 0,8 por cento, para 149,63 ienes por dólar

Moedas digitais

• Bitcoin subiu 1% para US$ 37.211,9

• Ethereum subiu 4,2% para US$ 2.069,05

Títulos

• O rendimento dos títulos do Tesouro de 10 anos aumentou três pontos base, para 4,42%.

• Houve pouca alteração no rendimento dos títulos alemães durante 10 anos, em 2,56%.

• O rendimento dos títulos de 10 anos do Reino Unido subiu cinco pontos base, para 4,15%.

Bens

• O petróleo bruto West Texas Intermediate caiu 1,2%, para US$ 76,86 o barril

• Ouro em transações à vista caiu 0,4%, para US$ 1.990,49 por onça

Esta história foi produzida com assistência da Bloomberg Automation.

-Com a ajuda de Rob Verdonk, Tasya Sibahutar, Robert Brand, Sagarika Jaisinghani e Edward Bolingbroke.

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